ریسک، عاملی مهم و تاثیرگذار در تصمیمهای سرمایهگذاری است اما ریسک سرمایهگذاری دقیقا به چه معناست؟ ریسک، میزان عدم اطمینان و یا ضرر مالی بالقوهای است که هر شخص هنگام سرمایهگذاری با آن رو به رو میشود. در واقع ریسک، بخشی جدانشدنی از هر سرمایهگذاری است و مشخصاً در هر سرمایهگذاری فرد با مقداری ریسک مواجه است. اطلاع از میزان ریسک نیز به ماهیت پروژه و بخشی که فرد در آن اقدام به سرمایهگذاری میکند، وابسته است. از طرفی ریسک با سود مورد انتظار رابطه مستقیمی دارد و هرچه ریسک بالاتر باشد احتمال سود یا زیان نیز بالاتر است. در این نوشته قصد داریم شما را با ۷ نوع ریسک که سرمایهگذاران با آن رو به رو میشود آشنا کنیم. آشنایی با این موارد به شما کمک میکند تا از اشتباهات در سرمایهگذاری پرهیز کنید.
۱. ریسک بازار
ریسک سقوط بازار به دلایل مختلف سیاسی و اقتصادی، ریسک بازار نام دارد. توجه داشته باشید این ریسک به دلیل عملکرد بد یک سهم یا یک دارایی به وجود نمیآید بلکه این ریسک کل بازار را تهدید میکند و به همین خاطر دلایل آن فراتر از نوسانهای داخلی بازار و عموما دلایل کلان اقتصادی یا سیاسی است.
۲. ریسک نقدشوندگی
در برخی موارد ممکن است شما نتوانید دارایی سرمایهای خود را در زمانی که قصد فروش دارید به قیمت منصفانه (قیمت بازار) به فروش برسانید و مجبور شوید برای فروش سریع، قیمت کمتری را در ازای دارایی خود قبول کنید. در بعضی موارد (مانند رکود تورمی در بازار مسکن)، حتی ممکن است فروش دارایی غیرممکن باشد. ریسک نقدشوندگی در سرمایهگذاریهایی همچون صندوقهای سرمایهگذاری پایین بوده و شما به سرعت میتوانید سرمایه خود را از بازار خارج کنید. این در حالی است که داراییهای دیگری همچون املاک و مستغلات ریسک نقدشوندگی بالاتری دارند.
۳. ریسک تمرکزی
این نوع از ریسک زمانی ایجاد میشود که شما کل سرمایه خود را در یک دارایی متمرکز کنید و به پرتفوی خود تنوع ندهید. جملهی معروف همهی تخممرغهایتان را در یک سبد نچینید، به این ریسک اشاره کرده چرا که تشکیل پرتفوی مناسب، نقشی موثر در کنترل ریسک سرمایهگذاری دارد. در صورتی که زمان یا دانش کافی برای ایجاد یک پرتفوی حرفهای را ندارید، پیشنهاد ما به شما صندوقهای سرمایهگذاری یا استفاده از خدمات سبدگردانی اختصاصی است.
۴. ریسک اعتباری
ریسک اعتباری در سرمایهگذاریهای بر پایه قرض معنا پیدا میکند. این ریسک بدان معناست که در بعضی موارد، دولت یا سازمانی که اقدام به انتشار اوراق صکوک کرده است، به دلیل مشکلات شدید مالی قادر به پرداخت سود نباشد. به این اتفاق در اصطلاح، برگشت خوردن یا نکول گفته میشود. اندازهگیری این ریسک، شاخصهای مخصوص به خودش را دارد.
۵. ریسک تورم
نقش تورم در تصمیمهای سرمایهگذاری غیرقابل انکار است. به عنوان مثال اگر با سود اسمی سالانه 5 درصد در اقتصادی که نرخ تورم ۳ درصد است سرمایهگذاری کنید، سالانه ۲ درصد سود خواهید کرد اما اگر ناگهان تورم به ۶ درصد برسد، شما سالانه ۱ درصد ضرر خواهید کرد. این نوع از ریسک به شرایط تورمی در کشور بستگی دارد.
۶. ریسک افق زمانی
این احتمال وجود دارد که با تغییر شرایط، اهداف مالی و افق زمانی مد نظر شما از یک سرمایهگذاری تغییر کند. تصور کنید شما در یک پروژه که در میانمدت ضرر دهنده و در بلندمدت سود بالایی دارد سرمایهگذاری کردهاید. اما در میانمدت شغل خود را از دست میدهید و مجبور به فروش آن میشوید. این ریسک همواره وجود دارد و در بسیاری موارد به عوامل خارجی وابسته است.
۷. ریسک سیاسی
موارد سیاسی مانند ملیسازی، تغییر دولت و …، همواره سرمایهگذاران را تهدید میکند. این ریسک با دیدگاههای سیاسی حاکم بر هر کشور و البته نحوه ارتباط هر کشور با دنیای خارجی مرتبط است. مثلاً ریسک سرمایهگذاری در کشوری مانند ترکیه به دلیل وضعیت کلی سیاست این کشور، در طول زمان همواره بالاتر از کشوری مانند سوییس بوده است.
در نظر داشته باشید که ریسک در روشهای سرمایهگذاری مستقیم بالاتر از سرمایهگذاری غیرمستقیم است و فرد با استفاده از ابزارهای مدیریت دارایی همچون صندوقهای سرمایهگذاری و خدمات سبدگردانی اختصاصی میتواند اقدام به حذف و کاهش برخی از انواع ریسک کند.
اگر به دنبال کسب اطلاعات کاملتر و آگاهی از جزئیات دقیق درباره استراتژیهای مدیریت دارایی، ترکیب سبد سهام و همچنین عملکرد دورهای صندوقهای تحت مدیریت تامین سرمایه لوتوس پارسیان هستید، پیشنهاد میکنیم با مراجعه به صفحه صندوقهای سرمایه گذاری تمامی اطلاعات تکمیلی مورد نیاز خود را به صورت دستهبندی شده و شفاف مطالعه کنید. کارشناسان ما در این بخش تمامی جزئیات مربوط به ریسک و بازده انواع صندوقها را برای شما شفافسازی کردهاند تا بتوانید با اطمینان بیشتری مسیر مالی خود را انتخاب کنید. علاوه بر این، در صورتی که برای اتخاذ تصمیمات هوشمندانه مالی یا انتخاب بهترین صندوق متناسب با میزان ریسکپذیری خود نیاز به راهنماییهای تخصصی دارید، میتوانید با شماره تلفن ۸۶۵۶-۰۲۱ تماس حاصل فرمایید تا مشاوران ما با ارائه راهکارهای اختصاصی، شما را در مسیر بهینهسازی سرمایهگذاریهایتان یاری کنند.